招商添德 3 个月如期怒放债券型发起 式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明     基金措置东谈主：招商基金措置有限公司     基金托管东谈主：兴业银行股份有限公司     送出日历：2024 年 10 月 24 日                  招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明                       §1 紧迫请示   基金措置东谈主的董事会及董事保证本讲明所载府上不存在舛错纪录、误导性述说或要紧 遗漏，并对其内容的真确性、准确性和竣工性承担个别及连带背负。   基金托管东谈主兴业银行股份有限公司凭证本基金合同轨则，于 2024 年 10 月 23 日复核了 本讲明中的财务盘算、净值推崇和投资组合讲明等内容，保证复核内容不存在舛错纪录、 误导性述说或者要紧遗漏。   基金措置东谈主痛快以至意信用、勤奋守法的原则措置和诓骗基金财富，但不保证基金一 定盈利。   基金的过往事迹并不代表其畴昔推崇。投资有风险，投资者在作出投资方案前应仔细 阅读本基金的招募确认书。   本讲明中财务府上未经审计。   本讲明期自 2024 年 7 月 1 日起至 9 月 30 日止。                     §2 基金居品大要 基金简称               招商添德 3 个月定开债发起式 基金主代码              006393 走动代码               006393 基金运作方式             公约型、如期怒放式 基金合同收效日            2018 年 9 月 12 日 讲明期末基金份额总和         2，684，099，930.52 份                    在严格遏抑风险的前提下，力求基金财富永远庄重升值，为 投资标的                    基金份额抓有东谈主提供迥殊事迹比拟基准的投资答复。                    本基金以禁闭期为周期进行投资运作。本基金在禁闭期与开                    放期秉承不同的投资策略。                    本基金禁闭期的投资组合久期与禁闭期剩余期限进行恰当匹                    配的基础上，基金措置东谈主将视债券、银行入款、债券回购等                    大类财富的市集环境敬佩债券投资组合措置策略，敬佩部分                    债券秉承抓有到期策略，部分债券将秉承积极的投资策略， 投资策略                    以赢得较高的债券组合投资收益。                    本基金的具体投资策略包括：                    （1）财富成立策略；（2）久期策略；                                     （3）期限结构策略；                                              （4）                    类属成立策略；（5）信用债投资策略；（6）杠杆投资策略；                    （7）财富补助证券的投资策略；（8）行业成立策略； （9）个                    券挖掘策略；（10）中小企业私募债券投资策略；（11）国债                    期货投资策略。                          第 1 页 共 11 页                招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明                  怒放期内，本基金为保抓较高的组合流动性，便捷投资东谈主安                  排投资，在顺从本基金揣度投资扫尾与投资比例的前提下，                  将主要投资于高流动性的投资品种，防患流动性风险，忻悦                  怒放期流动性的需求。 事迹比拟基准           中证全债指数收益率                  本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市集基 风险收益特征                  金，但低于羼杂型基金、股票型基金。 基金措置东谈主            招商基金措置有限公司 基金托管东谈主            兴业银行股份有限公司                  招商添德 3 个月定开债发起               招商添德 3 个月定开债发起 下属分级基金的基金简称                  式A                           式C 下属分级基金的走动代码      006393                       006394 讲明期末下属分级基金的份 额总和 注：由于本基金 C 类份额从成立至讲明期末未有份额，讲明中线路的内容均为本基金 A 类份 额的情况。              §3 主要财务盘算和基金净值推崇                                                        单元：东谈主民币元                    讲明期（2024 年 7 月 1 日－2024 年 9 月 30 日）   主要财务盘算               招商添德 3 个月定开债发起式 A              招商添德 3 个月定开债发起式 C 期利润  注：1、上述基金事迹盘算不包括抓有东谈主认购或走动基金的各项用度，计入用度后本色收益 水平要低于所列数字； 益)扣除干系用度和信用减值亏损后的余额，本期利润为本期已完结收益加上本期公允价值 变动收益。    招商添德 3 个月定开债发起式 A                        第 2 页 共 11 页                         招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明                         份额净值增                     事迹比拟基             份额净值增                  事迹比拟基   阶段                    长率次序差                     准收益率标      ①-③          ②-④             长率①                    准收益率③                           ②                        准差④ 昔日三个月          0.39%      0.04%          1.24%      0.12%        -0.85%   -0.08% 昔日六个月          1.37%      0.04%          3.19%      0.11%        -1.82%   -0.07% 昔日一年           3.22%      0.04%           7.13%     0.09%        -3.91%   -0.05% 昔日三年           9.73%      0.05%          16.57%     0.07%        -6.84%   -0.02% 昔日五年          27.58%      0.27%          26.83%     0.07%        0.75%     0.20% 自基金合同 收效起于今   益率变动的比拟                            §4 措置东谈主讲明              任本基金的基金司理            证券 姓名     职务       期限                从业                        确认              任职日历       离任日历      年限                                          女，硕士。2015 年 7 月加入招商基金措置有限公司       本基金                                固定收益投资部，曾任推敲员，招商搭理 7 天债券 黄晓婷   基金经                    -       9   型证券投资基金、招商招福宝货币市集基金、招商             月 22 日       理                                  招益宝货币市集基金、招商湖北省主题债券型发起                                          式证券投资基金、招商添锦 1 年如期怒放债券型发                                   第 3 页 共 11 页                招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明                            起式证券投资基金基金司理，现任招商金鸿债券型                            证券投资基金、招商招通纯债债券型证券投资基                            金、招商添逸 1 年如期怒放债券型发起式证券投资                            基金、招商添盛 78 个月如期怒放债券型证券投资                            基金、招商添呈 1 年如期怒放债券型发起式证券投                            资基金、招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证                            券投资基金基金司理。 注：1、本基金首任基金司理的任职日历为本基金合同收效日，后任基金司理的任职日历以 及历任基金司理的离任日历为公司干系会议作出决定的公告（收效）日历； 东谈主员及从业东谈主员监督措置办法》中对于证券从业东谈主员范围的干系轨则。   基金措置东谈主声明：在本讲明期内，本基金措置东谈主严格顺从《中华东谈主民共和国证券投资基 金法》、《公开召募证券投资基金运作措置办法》等揣度法律律例过头各项实施准则的轨则 以及本基金的基金合同等基金法律文献的商定，本着至意信用、勤奋守法的原则措置和运 用基金财富，在严格遏抑风险的前提下，为基金抓有东谈主谋求最大利益。本讲明期内，基金 运作全体正当合规，无挫伤基金抓有东谈主利益的行径。基金的投资范围以及投资运作恰当有 关法律律例及基金合同的轨则。   基金措置东谈主已建立较完善的推敲方法和投资方案过程，确保各投资组合享有平正的投 资方案契机。基金措置东谈主建立了总计组合适用的投资对象备选库，制定明确的备选库建立、 珍视法子。基金措置东谈主领有健全的投资授权轨制，明确投资方案委员会、投资组合司理等 各投资方案主体的职责和权限远离，投资组合司理在授权范围内不错自主方案，越过投资 权限的操作需要经过严格的审批法子。基金措置东谈主的干系推敲效果向里面总计投资组合开 放，在投资推敲层面不存在各投资组合间起义正的问题。   基金措置东谈主严格遏抑不同投资组合之间的同日反向走动，严格破碎可能导致起义正交 易和利益运送的同日反向走动。确因投资组合的投资策略或流动性等需要而发生的同日反 向走动，基金措置东谈主条目干系投资组合司理提供方案依据，并留存记录备查，十足按照有 关指数的组成比例进行投资的组合等以外。   本讲明期内，本基金各项走动均严格按照干系法律律例、基金合同的揣度要务实行， 公司总计投资组合参与的走动所公开竞价同日反向走动成交较少的单边走动量越过该证券                      第 4 页 共 11 页                 招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明 当日成交量的 5%的走动共有 11 次，为旗下指数及量化组合因投资策略需要而发生反向走动。 讲明期内未发现存可能导致起义正走动和利益运送的要紧额外走动行径。      宏不雅经济转头： 造业和出口链条推崇尚可。投资方面，8 月固定财富投资完成额累计同比增长 3.4%，投资 端数据较二季度有所走弱，其中 8 月房地产开发投资累计同比下落 10.2%，地产投资推崇较 为一般，跟着 9 月底新一轮房地产新政出台，抓续存眷后续地产销售推崇；8 月基建投资累 计同比增长 7.9%，不含电力口径下的基建投资累计同比增长 4.4%，由于刻下场地债务管控 力度较强、新增神色审批严格，基建增速略显漏洞；8 月制造业投资累计同比增长 9.1%， 推崇相对较好，商量到重心界限技改及开发更新神色在抓续鼓舞、计谋扶抓力度大，制造 业投资韧性较强。奢侈方面，8 月社会奢侈品零卖总和同比增长 2.1%，奢侈数据抓续走弱， 显袒露奢侈者信心有所不及。对外交易方面，8 月出口金额当月同比增速为 8.7%，主要与 外需推崇较好和外贸结构抓续优化揣度。坐褥方面，9 月 PMI 指数为 49.8%，5 月以来连结 五个月在隆替线以下，但较 8 月 PMI 指数回升 0.7%，旯旮有所好转，9 月的坐褥指数和新订 单指数分别为 51.2%和 49.9%，坐褥推崇好于需求。      债券市集转头： 益率多数上行。7 月债市在央行 OMO 和 LPR 各下调 10bp、MLF 下调 20bp 的影响下，10 年期 国债收益率下行至 2.1%隔邻。8 月初，大行进行了卖券的止盈操作，10 年期国债收益率上 行至 2.25%隔邻，但各项宏不雅数据偏弱，债市收益率再度下行，8 月下旬信用利差驱动走阔。 偏弱，10 年期国债收益率最低下行至 2.05%以下；9 月下旬，市集迎来较为超预期的货币宽 松“组合拳”，包括降准、降息、降存量房贷利率等，同期分析经济样式的中央政事局会 议召开，忽视有用落实存量计谋，加力推出增量计谋，加大财政货币计谋逆周期改变力度。 在计谋刺激下，市集风险偏好光显提振，权利市集强势上升，股债跷跷板效应权臣，10 年 期国债收益率上行，月末收在 2.15%隔邻。揣度看，刻下货币计谋宽松措施基本实施完以 后，后期债市存眷点主若是财政、地产、奢侈计谋，也需存眷股票市集的波动对债市的影 响。      基金操作：      转头 2024 年三季度的基金操作，咱们严格谨守基金合同的干系商定，按照既定的投资 过程进行了模范运作。债券投资方面，本组合在市集收益率波动过程中积极挽救仓位，顺 应市集趋势，优化财富成立结构，发奋擢升组合收益。                        第 5 页 共 11 页                   招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明     讲明期内，本基金 A 类份额净值增长率为 0.39%，同期事迹基准增长率为 1.24%，本报 告期内，基金抓有东谈主未本色抓有本基金 C 类份额。     讲明期内，本基金未发生连结二十个责任日出现基金份额抓有东谈主数目不悦二百东谈主或者 基金财富净值低于五千万元的情形。                     §5 投资组合讲明                                                     金额单元：东谈主民币元 序号           神色               金额（元）               占基金总财富的比例（%）      其中：股票                                    -                -      其中：债券                     2，650，390，359.92            88.66           财富补助证券                              -                -      其中：买断式回购的买入返售                                               -                -      金融财富     本基金本讲明期末未抓有股票。     本基金本讲明期末未抓有港股通投资股票。                         第 6 页 共 11 页                               招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明           本基金本讲明期末未抓有股票。                                                                 金额单元：东谈主民币元     序号             债券品种                公允价值（元）               占基金财富净值比例（％）             其中：计谋性金融债                     1，059，382，249.30                  35.45                                                                 金额单元：东谈主民币元                                                                           占基金财富净 序号        债券代码          债券称呼           数目（张）          公允价值（元）                                                                           值比例（％）     投资明细           本基金本讲明期末未抓有财富补助证券。     细           本基金本讲明期末未抓有贵金属。           本基金本讲明期末未抓有权证。                                     第 7 页 共 11 页                   招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明      凭证本基金合同轨则，本基金不参与股指期货走动。      凭证本基金合同轨则，本基金不参与股指期货走动。      为有用遏抑债券投资的系统性风险，本基金凭证风险措置的原则，以套期保值为见地， 限度诓骗国债期货，擢升投资组合的运作效力。在国债期货投资时，本基金将当先分析国 债期货各合约价钱与最低廉可交割券的关系，选拔订价合理的国债期货合约，其次，商量 国债期货各合约的流动本性况，最终敬佩与现货组合的合适匹配，以达到风险措置的目 标。      本基金本讲明期末未抓有国债期货合约。      本基金本讲明期未抓有国债期货合约。      讲明期内基金投资的前十名证券除 20 交通银行二级（证券代码 2028018）、20 浦发银 行二级 01（证券代码 2028025）、21 广发银行小微债（证券代码 2128041）、21 国开 03（证 券代码 210203）、21 开发银行二级 01（证券代码 2128025）、21 邮储银行二级 01（证券代 码 2128028）、22 国开 08（证券代码 220208）、23 国开 03（证券代码 230203）、23 国开 日前一年内受到公开诽谤、处罚的情形。      凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、违背反洗钱法、信息披 露舛错或严重误导性述说屡次受到监管机构的处罚。      凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、未照章试验职责、违背 反洗钱法等原因，屡次受到监管机构的处罚。                          第 8 页 共 11 页                   招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明     凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、未照章试验职责、违背 反洗钱法、违法提供担保及财务资助、涉嫌违背法律律例，屡次受到监管机构的处罚。     凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、未照章试验职责，屡次 受到监管机构的处罚。     凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、里面轨制不完善、违背 反洗钱法、未照章试验职责等原因，屡次受到监管机构的处罚。     凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、违背反洗钱法、未照章 试验职责等原因，屡次受到监管机构的处罚。     凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、未照章试验职责，屡次 受到监管机构的处罚。     凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、未照章试验职责，屡次 受到监管机构的处罚。     凭证发布的干系公告，该证券刊行东谈主在讲明期内因违法盘算、未照章试验职责，屡次 受到监管机构的处罚。     对上述证券的投资方案法子确切认：本基金投资上述证券的投资方案法子恰当干系法 律律例和公司轨制的条目。     凭证基金合同轨则，本基金的投资范围不包括股票。     本基金本讲明期末未抓有其他财富。     本基金本讲明期末未抓有处于转股期的可改变债券。     本基金本讲明期末未抓有股票。                          第 9 页 共 11 页                               招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明                               §6 怒放式基金份额变动                                                                             单元：份                                   招商添德 3 个月定开债发               招商添德 3 个月定开债发起                      神色                                            起式 A                      式C           讲明期期初基金份额总和                      2，684，099，904.20                         -           讲明期技艺基金总申购份额                                26.32                         -           减：讲明期技艺基金总赎回份额                                  -                         -           讲明期技艺基金拆分变动份额                                                           -                         -           （份额减少以"-"填列）           讲明期期末基金份额总和                      2，684，099，930.52                         -                      §7 基金措置东谈主诓骗固有资金投成本基金情况              本讲明期内基金措置东谈主无诓骗固有资金投成本基金的情况。              本讲明期内基金措置东谈主无诓骗固有资金投成本基金的走动明细。                    §8 讲明期末发起式基金发起资金抓有份额情况              该基金的发起份额痛快抓有期限已满 3 年，发起份额已沿途赎回。                           §9 影响投资者方案的其他紧迫信息       讲明期内抓有基金份额变化情况                                                     讲明期末抓有基金情况 投资者       序   抓有基金份额比例达到或者 类别                              期初份额                  申购份额        赎回份额   抓有份额                份额占比       号   越过 20%的时间区间 机构    1   20240701-20240930        2，684，082，490.82           -      -    2，684，082，490.82   100.00% 居品私有风险 本基金存在单一投资者抓有基金份额比例达到或越过 20%的情况，可能会出现蚁集赎回以致多量赎回从而激发基金净值剧烈 波动，以致激发基金的流动性风险，基金措置东谈主可能无法实时变现基金财富以支吾基金份额抓有东谈主的赎回肯求，基金份额抓 有东谈主可能无法实时赎回抓有的沿途基金份额。        注：1、讲明期末抓有份额占比按照四舍五入方法保留至少量点后第 2 位；                                      第 10 页 共 11 页                    招商添德 3 个月如期怒放债券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲明 份额，赎回份额包含赎回、改变转出或者卖出等业务减少的份额。   由于本基金 C 类份额从成立至讲明期末未有资金插足，讲明中线路的内容均为本基金 A 类份额的情况。 诞生的文献；   招商基金措置有限公司   地址：深圳市福田区深南大路 7088 号   上述文献可在招商基金措置有限公司互联网站上查阅，或者在营业时间内到招商基金 措置有限公司查阅。   投资者对本讲明书如有疑问，可盘考本基金措置东谈主招商基金措置有限公司。   客户职业中心电话：400-887-9555   网址：http://www.cmfchina.com                                             招商基金措置有限公司                            第 11 页 共 11 页

人妖夫妻